Самостоятельные инвестиции или фонды: какой способ выбрать новичку?

21.08.2025 06:55

Что значит инвестировать самостоятельно

Когда речь заходит о вложении капитала, у инвестора возникает один из главных вопросов: управлять средствами самому, или доверить их профессионалам, вложившись в инвестиционные фонды. У каждого варианта есть свои преимущества и риски, и, чтобы принять осознанное решение, важно понимать особенности обоих подходов.

Инвестировать самостоятельно – значит брать управление капиталом в собственные руки. Вы сами выбираете активы, решаете, в какие компании вложиться, какую долю портфеля отвести под те или иные ценные бумаги, и когда выходить из сделки. Такой подход предполагает полный контроль над стратегией и результатами: инвестор сам определяет горизонты вложений и принципы диверсификации.

Важно понимать, что вместе со свободой выбора приходит и ответственность. При самостоятельных инвестициях именно вы отвечаете за анализ рынка, оценку рисков и итоговую доходность. Стратегия «сам себе инвестор» подходит тем, кто хочет глубже погрузиться в мир финансов, а также выработать собственный стиль и стратегию.

Плюсы и минусы самостоятельного подхода

Самостоятельные инвестиции кажутся привлекательными засчёт ощущения полного контроля над капиталом. Но вместе с возможностями они несут и определённые риски. Чтобы оценить, насколько этот путь подходит лично вам, стоит рассмотреть его сильные и слабые стороны.

Плюсы:

Гибкость. Инвестор сам выбирает активы и может быстро менять стратегию в зависимости от рыночной ситуации.
Обучение и развитие. Постоянная работа с рынком помогает на практике изучать инвестиционные инструменты, лучше понимать экономику и тренировать аналитическое мышление.
Персональная стратегия. Можно выстроить собственный инвестиционный стиль с учётом целей, горизонтов и уровня риска, а не подстраиваться под усреднённые решения фонда.
Прозрачность. Все решения принимаются самостоятельно, что исключает комиссии управляющей компании и делает процесс максимально понятным.

Минусы:

Ответственность за результат. Прибыль и убытки зависят только от действий инвестора, поэтому ошибки могут стоить дорого.
Риски выше. Без опыта и системного анализа возрастает вероятность неверного выбора активов и формирования несбалансированного портфеля.
Потребность в аналитике. Чтобы инвестировать осознанно, необходимо изучать отчётность компаний, а также активно следить за макроэкономикой и новостями рынков.
Временные затраты. Самостоятельные инвестиции требуют регулярного мониторинга и корректировки портфеля, что подходит не всем.
Эмоциональная нагрузка. Колебания котировок могут вызывать стресс и приводить к импульсивным решениям, снижающим доходность.

Что такое инвестиции через фонды

Инвестиции через фонды – это способ вложить средства в готовый портфель активов, собранный и управляемый профессионалами, либо в ETF, который следует за индексом, исключая человеческий фактор. Такой подход упрощает процесс инвестирования и снижает риски засчёт диверсификации. Рассмотрим основные форматы.

ETF (Exchange Traded Fund, биржевой индексный фонд). Это инвестиционный фонд, акции которого торгуются на бирже так же, как отдельные ценные бумаги компаний. Обычно ETF повторяют индекс (например, индекс широкого рынка S&P 500 или индексы, охватывающие определённые секторы экономики). Покупая один ETF, инвестор фактически получает долю сразу в десятках или сотнях активов.
ПИФ (паевой инвестиционный фонд). В отличие от ETF, паи ПИФов не обращаются на бирже, их можно купить или продать только через управляющую компанию. ПИФы бывают разных типов: от фондов, инвестирующих в акции и облигации, до комбинированных решений. Это более традиционный инструмент, доступный широкому кругу инвесторов.
Доверительное управление. Инвестор передает средства управляющей компании или банку, а профессионалы самостоятельно принимают решения о покупке и продаже активов. Такой формат удобен для тех, кто хочет инвестировать, но не готов тратить время на анализ рынка. Однако и стоимость такой услуги обычно в разы превышает брокерскую комиссию при самостоятельном инвестировании.
Пассивные стратегии. Это подход к инвестициям, при котором инвестор не принимает активных решений о покупке или продаже бумаг. Например, можно подключиться к автоследованию – услуге, при которой все сделки опытного трейдера или управляющего автоматически копируются на ваш счёт.

Достоинства и ограничения фондов

Инвестиции через фонды подходят тем, кто хочет упростить процесс управления капиталом и снизить риски засчёт диверсификации. Но, как и у любого инструмента, у них есть как сильные стороны, так и ограничения.

Плюсы:

Диверсификация. Покупая один фонд, инвестор получает доступ сразу к десяткам или сотням активов, что снижает влияние отдельных ошибок и защищает от резких колебаний.
Экономия времени. Управление портфелем берут на себя профессионалы, а инвестору не нужно ежедневно анализировать рынок и следить за отчетностью. В случае c ETF вместо специалиста работает математическая модель, что полностью исключает ошибку управляющего.
Доступность. Современные фонды позволяют начать инвестировать даже с небольшой суммы, получая доступ к инструментам, которые иначе были бы недостижимы.

Минусы:

Комиссии. Управляющие компании берут плату за обслуживание и управление активами, что снижает итоговую доходность.
Ограниченная гибкость. Инвестор не может самостоятельно выбирать отдельные бумаги внутри фонда, стратегия задается управляющей компанией.
Среднерыночная доходность. Результат обычно повторяет рынок, без возможности превысить его засчёт индивидуальных решений.

Как сделать выбор: от чего зависит подход

Решение, инвестировать ли самостоятельно или через фонды, во многом зависит от личных обстоятельств и предпочтений. Универсального варианта нет – подход стоит подбирать под себя, отталкиваясь от следующих факторов.

Опыт. Новичкам проще начинать с фондов, где профессионалы или математическая модель управляют средствами. Более опытные инвесторы могут попробовать самостоятельные стратегии.
Цели. Если задача – сохранить капитал и постепенно его приумножать, фонды обеспечат стабильность. Если же хочется опробовать разные инструменты и активно управлять доходностью, подойдёт самостоятельный путь.
Горизонты инвестирования. Долгосрочные вложения (5-10 лет и больше) часто удобнее совершать через фонды, тогда как для краткосрочных идей или спекуляций лучше подходят индивидуальные решения.
Риск-профиль. Консервативным инвесторам комфортнее в фондах с низкой волатильностью. Тем, кто готов к риску и хочет максимизировать доходность, ближе самостоятельный выбор активов.
Доступное время. Если есть желание и возможность регулярно анализировать рынок, можно инвестировать самому. Если времени мало, логичнее передать управление профессионалам или вложиться в ETF.

ITS как площадка для сбалансированных решений

Для инвесторов, которые ищут надёжный и удобный инструмент для выхода на международные рынки, ITS предлагает комплекс возможностей, сочетающих доступность, диверсификацию и современные технологии.

На площадке доступны сотни международных ETF с листингом в США, включая фонды от крупнейших мировых управляющих компаний – BlackRock, Vanguard, Invesco и других. Эти инструменты охватывают разные классы активов: от акций и облигаций до сырья и тематических направлений вроде кибербезопасности. Такой выбор позволяет инвесторам легко формировать диверсифицированные портфели и получать доступ к глобальной ликвидности.

Вместе с международными инструментами ITS развивает и собственные индексные решения. Среди них – ITS World ETF (ITSW), отражающий динамику крупнейших компаний США, Европы, Азии и Казахстана, и ITS Shariah ETF (ITSS), созданный по принципам исламских финансов. Минимальный порог входа ($10 на старте) делает эти фонды удобными для начинающих инвесторов, а пошаговый формат позволяет постепенно наращивать вложения.

Помимо ETF, площадка открывает доступ к более чем 3 000 международных ценных бумаг – акциям и депозитарным распискам, обращающимся на ведущих мировых площадках. Длительная торговая сессия почти 18 часов обеспечивает повышенную ликвидность и возможность заключать сделки в удобное время, а технология Smart Order Routing гарантирует лучшие цены на глобальном рынке.