Хайпуют все!

Чуть-чуть не хватило! Да, вчера был шанс увидеть обновление ATH (All-time high) и по индексу широкого рынка S&P500, и по индексу высокотехнологичных компаний NASDAQ Composite, но все же этого так и не произошло. Оба индекса подобрались к рекордным уровням вплотную, оказавшись буквально в миллиметре от заветной отметки, но все же не преодолели ее. Тем не менее, саму торговую сессию можно считать весьма удачной – в начале дня мало кто ожидал, что все основные индексы прибавят порядка одного процента.

Начиналось все тихо и мирно – и вообще хорошо, что в плюсе, а не в минусе. Настроение инвесторам подпортили данные по ВВП за первый квартал. Казалось бы, третья оценка – формальность, никаких сюрпризов быть не должно. Однако цифры вышли заметно хуже ожиданий: вместо прогнозируемых 0,2% ВВП США в итоге сократился на 0,5%. К счастью, реакция рынка оказалась сдержанной – данные лишь слегка охладили общий, пусть и умеренный, оптимизм, который возник на фоне завершения ирано-израильского конфликта.

В конечном счете, начав день с небольшого роста у нулевых отметок, индексы довольно уверенно двинулись вверх – инвесторы постепенно «разогревались» и в отсутствие негативных новостей подталкивали рынок все выше. Дополнительным стимулом стала и близость цели – исторических максимумов. Однако, фактически достигнув рекордных уровней за пару часов до закрытия основной сессии, рынок, как это часто бывает, натолкнулся на психологическое сопротивление. Преодолеть его так и не удалось до самого финального гонга.

В итоге индексы подросли – и подросли весьма неплохо, но все же закрылись чуть ниже исторических максимумов. Лидером дня стал NASDAQ Composite, прибавив 0,97% и не дотянув до рекорда всего 6 пунктов, или 0,03%. Индекс голубых фишек Dow Jones (DJIA-30) вырос на 0,94%, а главный бенмарк американского фондового рынка – S&P 500 – завершил сессию прибавкой в 0,80%, остановившись всего в 3 пунктах (0,05%) от своего февральского пика.

Позитивный настрой участников рынка отразился и на динамике секторов: 9 из 11 завершили день в плюсе. Под небольшим давлением остались лишь защитные сегменты – Consumer Defensive и Real Estate, чьи бумаги потеряли 0,13% и 0,02% соответственно. Зато в лидеры дня уверенно вышли сырьевые компании: на фоне ослабления доллара, что поддерживает рост цен на сырье, их акции в среднем прибавили 1,88%. Особенно отличились горнодобывающие гиганты Freeport-McMoRan (FCX) и Southern Copper (SCCO), чьи бумаги подорожали на 6,8% и 7,8% соответственно. Обе компании торгуются на площадке ITS и доступны для инвесторов из Казахстана.

Продолжают радовать участников рынка и индексы семейства ITS. Особенно приятно наблюдать за ростом индекса исламских бумаг ITS Shariah (ITSS), который уже третий день подряд обновляет исторические максимумы. На этот раз он вплотную приблизился к уровню 1300 пунктов, закрывшись на отметке 1296,71 и прибавив 0,64%. Его коллега – индекс глобальных компаний ITS World (ITSW) – показал еще более уверенный рост на 1,04%, но до рекорда ему не хватило всего 3 пунктов. Так что обновление максимумов по всем фронтам уверенно выходит на повестку дня.

Особый интерес вчера вызвал список лидеров роста внутри индексов. Если в предыдущие дни в фокусе были прежде всего акции ведущих технологических компаний, то теперь они немного отошли на второй план – хотя и остались в числе топ-бумаг. А вот первые строчки заняли представители сырьевого и промышленного секторов. Так, в тройке лидеров индекса ITSS (к слову, единственного, кто обновил ATH) вообще не оказалось технологических компаний. На вершине – промышленный гигант Caterpillar (CAT), сервисно-промышленная Uber Technologies (UBER), а также производитель медицинского оборудования Intuitive Surgical Inc (ISRG).

Что это означает? Прежде всего то, что спрос со стороны инвесторов вышел за пределы одного лишь технологического сектора и охватил весь рынок. А это, безусловно, позитивный сигнал, который укрепляет надежду на продолжение текущего ралли.

 

 

Ожидания рынка 27 июня

Пятница – хоть и последний день рабочей недели, но это отнюдь не означает, что она должна быть легкой. Более того, сегодня рынок ждет по-настоящему насыщенный день: важные макроэкономические данные зададут тон всей торговой сессии.

Однако все не так страшно, как может показаться на первый взгляд. Оптимизм по-прежнему царит среди участников торгов. Более того, можно сказать, что он даже немного укрепился, и на то есть несколько причин.

Во-первых, поступили сведения о том, что американо-китайские торговые переговоры проходят в позитивном ключе и стороны находятся на финишной прямой к заключению соглашения. Ура, ура – если все это действительно так!

Во-вторых, появились слухи, что Трамп готов продлить отсрочку введения новых тарифов, действие которой истекает в начале июля. Этот вопрос всерьез беспокоит участников рынка, и положительное решение может заметно улучшить настроение инвесторов.

И, наконец, в-третьих – корпоративная отчетность. На этот раз отличился Nike (NKE), представив весьма уверенные результаты за прошедший квартал. Но главное, что особенно порадовало и инвесторов, и аналитиков – компания объявила о частичном переносе производства из Китая в США, стремясь минимизировать риски, связанные с возможным повышением тарифов. Это серьезный шаг, учитывая, что сейчас около 16% всей обуви, импортируемой в США, производится именно в Китае. Инвесторы встретили эти новости с энтузиазмом. После публикации отчетности акции Nike взлетели и на премаркете прибавили почти 10% относительно закрытия предыдущей сессии.

Все эти новости послужили прелюдией к сегодняшним торгам. Хотя и это еще не все! За час до открытия основной торговой сессии выйдут данные по потребительским расходам – индекс PCE. Именно он считается ключевым индикатором инфляции в глазах членов ФРС.

Ожидается, что инфляция в мае окажется примерно на уровне апрельских значений. С одной стороны, это не слишком обнадеживает – снижения темпов мы не видим. С другой – и поводов для паники нет, так как ускорения роста цен тоже не наблюдается. В общем, как это часто бывает: есть и хорошее, и не очень. Теперь главное, чтобы фактические данные совпали с ожиданиями аналитиков.

В ожидании всех этих событий участники рынка сохраняют надежду на благоприятный сценарий и выход позитивных макроданных. Именно поэтому с утра фьючерсы на основные американские индексы уверенно держатся в зеленой зоне, прибавляя по 0,2-0,3%.

Так что, если сегодня все пойдет по плану и не будет каких-то внешних неожиданно неприятных новостей, текущая неделя вполне может завершиться на мажорной ноте – с уверенным плюсом и, возможно, массовым обновлением исторических максимумов.